Statistiky ziskovosti klientů z Forexu příjemně překvapily

Polský orgán dohledu nad finančním trhem (KNF) v květnu vydal pro obchodníky s cennými papíry 16 obecných zásad, jak se chovat na finančním trhu. Mezi těmito pravidly je i požadavek na zveřejňování ziskovosti klientů na mimoburzovním trhu (OTC) s rozdělením do skupin podle obchodovaných finančních nástrojů (forex – měnový trh, akcie, akciové indexy, komodity, dluhopisy a úrokové instrumenty). Jinak řečeno, brokerské společnosti působící v Polsku musí kvartálně zveřejňovat, kolik procent klientů je ziskových na jednotlivých typech finančních nástrojů a naopak kolik procent z nich je ve ztrátě. Polský dohled nad finančním trhem chce tímto způsobem zvýšit povědomí retailových obchodníků o rizicích spojených s investováním do instrumentů obchodovaných na finanční páku.

Nařízení vstoupilo v platnost koncem září a začátkem října jsou již dostupná první čísla. KNF jasně definuje metodologii a postup kalkulace výsledků ziskovosti klientů, což by mělo zabránit manipulaci s čísly a zabezpečit, že se veřejnost dozví, jaká je realita obchodování na finančních trzích. Statistiky se budou zveřejňovat na začátku každého čtvrtletí.

Jak již bylo řečeno, informační povinnost se týká obchodování na mimoburzovních trzích s finančními aktivy na páku, kam se řadí hlavně CFD kontrakty (Contract for difference – kontrakt na vyrovnání rozdílů). Pomocí těchto kontraktů lze obchodovat, jak již bylo uvedeno výše, široké spektrum finančních aktiv (měnové páry (Forex), akcie, akciové indexy, komodity, dluhopisy, atd.).

Celkové výsledky jsou pozitivně překvapivé. Průměrné procento ziskových klientů u polských brokerů je od 30 do 50 procent podle skupiny instrumentů. Tato čísla jsou v souladu s výsledky, které publikují země s dlouhodobou tradicí kapitálových trhů, jako jsou například Spojené státy americké.

Trh s měnami (Forex) je obecně považován za nejrizikovější trh. Investování do cizích měn a spekulování na hodnotu kurzu nebylo nikdy snadné.  Je pravdou, že na tomto trhu přišlo o peníze hodně investorů. Kolik jich však je doopravdy? Je to 90 nebo 50 procent? Díky nařízení KNF jsou tato čísla veřejnosti dostupnější. Z tabulky níže lze vidět, že na forexovém trhu v Polsku bylo v průměru ziskových 40,95 procenta klientů v třetím kvartálu letošního roku.

Tabulka 1: Procento ziskových obchodníků na Forexu v Polsku

Obchodník s cennými papíry Procento ziskových klientů na nástrojích CFD Forex
BossaFX 45.79%
XTB 45.46%
Noble Markets 43.79%
TMS Brokers 42.80%
Admiral Markets 41.97%
CMC Markets 41.00%
mForex 40.29%
Alior Forex 40.00%
HFT Brokers 36.36%
DM BZWBK 32.00%

Zdroj: bankier.pl

Z další tabulky je zřejmé, že klientům se dařilo podobně jako na forexu i na ostatních finančních aktivech. Obchodování CFD akcií nabízí 8 z 10 největších polských společností. U tohoto instrumentu je ziskovost klientů prvních dvou obchodníků s cennými papíry vysoko nad 50 procent. Vidíme, že rozdělení zisků u jednotlivých společností je u tohoto aktiva nejvariabilnější ve srovnání s ostatními instrumenty.

Tabulka 2: Přehled ziskovosti obchodníků na komoditách, akciových indexech a akciích 

Zdroj: bankier.pl

Polský prestižní finanční webový portál bankier.pl sestavil žebříček, v němž shrnuje výsledky klientů deseti největších polských obchodníků s cennými papíry na všech finančních instrumentech v třetím čtvrtletí 2016, v tabulce číslo 3 níže. České čtenáře může zaujmout, jak si vedli klienti u společností BossaFX, Admiral Markets a XTB, které působí i na českém trhu. Vzhledem k tomu, že jde o kvartální čísla a finanční trh je znám svojí volatilitou a proměnlivostí, bude zajímavé sledovat, jak se tyto statistiky budou vyvíjet kvartál od kvartálu. Statistiky zatím nenabízejí informace o rozsahu zisků a ztrát v absolutních hodnotách.

 

Tabulka 3: Ziskovost klientů na všech zkoumaných instrumentech CFD u 10 největších obchodníků s cennými papíry v Polsku

Obchodník s cennými papíry Celkové hodnocení (počet bodů bankier.pl)
BossaFX 8.2
NobleMarkets  7.2
Admiral Markets 7
XTB 6.8
TMS Brokers 6.4
mForex 6.2
CMC Markets 5.6
HFT Brokers 4
Alior Forex 3.75
DM BZWBK 1.33

Zdroj: bankier.pl

Na závěr nabízíme krátkou statistiku polského obchodníka s cennými papíry BossaFX, který dobrovolně zveřejnil tyto statistiky nejen pro polský, ale i pro český trh.

 

Tabulka 4: Ziskovost klientů Bossa.cz na jednotlivých skupinách finančních nástrojů CFD

Finanční instrument

% ziskových klientů

zisk ani ztrátu nevykázalo %

% ztrátových klientů

CFD Forex

41,16%

0,00%

58,84%

CFD akcie

0,00%

0,00%

100%*

CFD komodity

42,33%

0,53%

57,14%

CFD akciové indexy

42,96%

1,41%

55,63%

*méně než 10 klientů

Zdroj: Bossa.cz

 

Autor: Bossa

Tento článek má pouze informativní a edukativní charakter. V žádném případě neslouží jako investiční či obchodní doporučení.